التوقعات البيئية للتمويل اللامركزي لعام 2024: الاتجاهات الرئيسية وتطورات الاتجاهات
في السنوات الأخيرة، شهد مجال التمويل اللامركزي (DeFi) تطورًا سريعًا وتحولًا. من المشاريع التجريبية في البداية، أصبحت DeFi حجر الزاوية الذي لا غنى عنه في نظام العملات المشفرة. خلال هذه العملية، ظهرت العديد من المشاريع الممتازة، ولكن في الوقت نفسه، أصبحت المنافسة أكثر حدة. تستمر المشاريع في إطلاق منتجات جديدة وتقليل الرسوم لجذب المستخدمين. مع التطلع إلى عام 2024، قد تظهر في DeFi بعض الاتجاهات الرئيسية التالية:
تزايد اتجاه المنصات البروتوكولية
مع نضوج التمويل اللامركزي، تتحول البروتوكولات الرئيسية من وظائف فردية إلى منصات خدمات شاملة. على مدار العام الماضي، أطلقت العديد من بروتوكولات التمويل اللامركزي المعروفة خطوط منتجات جديدة. على سبيل المثال، أطلق بروتوكول إقراض معروف DAO فرعي، وبلغ إجمالي قيمة القفل (TVL) على الإيثيريوم 1.65 مليار دولار. كما قامت بعض المنصات والبورصات بتطوير عملات مستقرة خاصة بها. وقد طورت المشاريع على سلاسل الكتل الناشئة وظائف متعددة تشمل العملات المستقرة، والبورصات، ومنصات الإطلاق، والرهون العقارية السائلة في منصة واحدة. ومن المتوقع أن تتعزز هذه الاتجاهات نحو المنصات في المستقبل.
! [معاينة النظام البيئي للتمويل اللامركزي 2024: الاتجاهات والاتجاهات الرئيسية لتوقعات الصناعة](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b0aa7d34371f4ab90a4a16a3637aad38.webp019283746574839201
تواصل المشاريع الرائدة الحفاظ على ميزتها
نشأت بروتوكولات DeFi الرائدة قبل الجولة السابقة من السوق الصاعدة، وبعد اختبار مستمر في السوق، استطاعت أن تبني تأثيرًا قويًا من حيث الشبكة والعلامة التجارية. إنها في حالة تحديث وابتكار مستمر، ومن الصعب استبدالها في فترة قصيرة. أعلنت بورصة رائدة عن إصدار جديد، يسمح بإضافة ميزات مخصصة من خلال "خطاف"؛ بينما النسخة الأخيرة من منصة إقراض أخرى زادت من كفاءة رأس المال ووسعت على عدة سلاسل. تشير البيانات إلى أن حصة السوق لبورصة رائدة في سوق DEX على السلاسل الرئيسية EVM لا تزال تحتفظ بحوالي 55%.
تراجع تعدين السيولة، والسعي للحصول على كفاءة أعلى في التمويل
في سلاسل الكتل العامة ذات النظم البيئية الناضجة، أصبحت عملية تعدين السيولة تدريجياً شيئًا من الماضي. تعتمد المشاريع أكثر على "العوائد الحقيقية" لجذب الأموال، كما يميل المستثمرون إلى البحث عن فرص ذات كفاءة رأس المال أعلى. في الآونة الأخيرة، تم تسليط الضوء على سلسلة كتل عامة معينة بسبب الكفاءة الرأسمالية القوية التي أظهرتها DEX في نظامها الإيكولوجي. على هذه السلسلة، يمكن لمزودي السيولة في الأزواج الرئيسية تحقيق عوائد يومية ملحوظة فقط من خلال رسوم المعاملات، وهو ما يفوق بكثير المنتجات المماثلة على سلاسل أخرى. قد تؤدي هذه الفجوة في الكفاءة إلى انتقال مزودي السيولة المحترفين إلى منصات أكثر كفاءة.
![التمويل اللامركزي الإيكولوجي 2024 قبل النظر: الاتجاهات الرئيسية في الصناعة وتوقعات الاتجاهات])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-dfcda414786fc03a49e210f0fb59a4f5.webp(
توكنات الرهن السائل (LST) تعزز نمو TVL في سلاسل الكتل الجديدة
على الرغم من أن الإيداع السائل ليس مفهومًا جديدًا، إلا أنه بعد ترقية إيثريوم في شنغهاي، بدأت LST تحظى باهتمام واسع. حاليًا، أصبح مشروع LST معين هو البروتوكول الأكثر ارتفاعًا في TVL في التمويل اللامركزي. يتم تكرار هذه الاتجاهات أيضًا على سلاسل الكتل الأخرى، حيث تشغل مشروعان LST في سلسلة كتل معروفة المركزين الأولين في TVL للنظام الإيكولوجي. كما بدأت سلاسل الكتل الأخرى في الاستفادة من LST لتعزيز تطوير النظام الإيكولوجي وزيادة TVL.
منصة تداول العقود الآجلة اللامركزية (Perp DEX) أو الفرص الجديدة
على الرغم من وجود بعض مشاريع Perp DEX الناجحة، إلا أن الحلول الحالية لا تزال تعاني من قيودها الخاصة. تُظهر بعض المشاريع الناشئة ميزات جذابة، مثل تقديم برك سيولة ذات عوائد مرتفعة، أو حلول تداول أكثر كفاءة في استخدام الأموال. قد تظهر مشاريع جديدة أكثر تنافسية في هذا المجال.
الأصول الواقعية (RWA) موجودة في جدل ولكن لا تزال تحت الأنظار
توجد بعض الجدل حول مشاريع RWA، لكنها لا تزال تجذب الكثير من الانتباه. في الوقت الحالي، يبدو أن السندات الحكومية الأمريكية هي الاتجاه الوحيد الذي يمكن تطبيقه على نطاق واسع في RWA. ومع ذلك، مع إمكانية تخفيض أسعار الفائدة في الولايات المتحدة ودخول سوق التشفير في سوق صاعدة، قد تنخفض جاذبية منتجات RWA. ومع ذلك، لا يزال رواد الأعمال يستكشفون هذا المجال بنشاط، وقد يجلبون المؤسسات المالية التقليدية كشركاء، مما يفتح آفاق جديدة لتطوير RWA.
![التمويل اللامركزي الإيكولوجي 2024 قبل التوجه: الاتجاهات الرئيسية في الصناعة وتوقعات الاتجاهات])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b0b77a5d5c7e3ff41aa8960c4859d79c.webp(
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 21
أعجبني
21
7
إعادة النشر
مشاركة
تعليق
0/400
MEVHunterNoLoss
· منذ 3 س
بوتات يُستغل بغباء.
شاهد النسخة الأصليةرد0
NftRegretMachine
· منذ 13 س
التمويل اللامركزي يلعب بهذه الطريقة؟ من الأفضل شراء الانخفاض
2024年التمويل اللامركزي 生态6大趋势：بروتوكولالمنصة、头部优势与资本效率
التوقعات البيئية للتمويل اللامركزي لعام 2024: الاتجاهات الرئيسية وتطورات الاتجاهات
في السنوات الأخيرة، شهد مجال التمويل اللامركزي (DeFi) تطورًا سريعًا وتحولًا. من المشاريع التجريبية في البداية، أصبحت DeFi حجر الزاوية الذي لا غنى عنه في نظام العملات المشفرة. خلال هذه العملية، ظهرت العديد من المشاريع الممتازة، ولكن في الوقت نفسه، أصبحت المنافسة أكثر حدة. تستمر المشاريع في إطلاق منتجات جديدة وتقليل الرسوم لجذب المستخدمين. مع التطلع إلى عام 2024، قد تظهر في DeFi بعض الاتجاهات الرئيسية التالية:
تزايد اتجاه المنصات البروتوكولية
مع نضوج التمويل اللامركزي، تتحول البروتوكولات الرئيسية من وظائف فردية إلى منصات خدمات شاملة. على مدار العام الماضي، أطلقت العديد من بروتوكولات التمويل اللامركزي المعروفة خطوط منتجات جديدة. على سبيل المثال، أطلق بروتوكول إقراض معروف DAO فرعي، وبلغ إجمالي قيمة القفل (TVL) على الإيثيريوم 1.65 مليار دولار. كما قامت بعض المنصات والبورصات بتطوير عملات مستقرة خاصة بها. وقد طورت المشاريع على سلاسل الكتل الناشئة وظائف متعددة تشمل العملات المستقرة، والبورصات، ومنصات الإطلاق، والرهون العقارية السائلة في منصة واحدة. ومن المتوقع أن تتعزز هذه الاتجاهات نحو المنصات في المستقبل.
! [معاينة النظام البيئي للتمويل اللامركزي 2024: الاتجاهات والاتجاهات الرئيسية لتوقعات الصناعة](https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b0aa7d34371f4ab90a4a16a3637aad38.webp019283746574839201
تواصل المشاريع الرائدة الحفاظ على ميزتها
نشأت بروتوكولات DeFi الرائدة قبل الجولة السابقة من السوق الصاعدة، وبعد اختبار مستمر في السوق، استطاعت أن تبني تأثيرًا قويًا من حيث الشبكة والعلامة التجارية. إنها في حالة تحديث وابتكار مستمر، ومن الصعب استبدالها في فترة قصيرة. أعلنت بورصة رائدة عن إصدار جديد، يسمح بإضافة ميزات مخصصة من خلال "خطاف"؛ بينما النسخة الأخيرة من منصة إقراض أخرى زادت من كفاءة رأس المال ووسعت على عدة سلاسل. تشير البيانات إلى أن حصة السوق لبورصة رائدة في سوق DEX على السلاسل الرئيسية EVM لا تزال تحتفظ بحوالي 55%.
تراجع تعدين السيولة، والسعي للحصول على كفاءة أعلى في التمويل
في سلاسل الكتل العامة ذات النظم البيئية الناضجة، أصبحت عملية تعدين السيولة تدريجياً شيئًا من الماضي. تعتمد المشاريع أكثر على "العوائد الحقيقية" لجذب الأموال، كما يميل المستثمرون إلى البحث عن فرص ذات كفاءة رأس المال أعلى. في الآونة الأخيرة، تم تسليط الضوء على سلسلة كتل عامة معينة بسبب الكفاءة الرأسمالية القوية التي أظهرتها DEX في نظامها الإيكولوجي. على هذه السلسلة، يمكن لمزودي السيولة في الأزواج الرئيسية تحقيق عوائد يومية ملحوظة فقط من خلال رسوم المعاملات، وهو ما يفوق بكثير المنتجات المماثلة على سلاسل أخرى. قد تؤدي هذه الفجوة في الكفاءة إلى انتقال مزودي السيولة المحترفين إلى منصات أكثر كفاءة.
![التمويل اللامركزي الإيكولوجي 2024 قبل النظر: الاتجاهات الرئيسية في الصناعة وتوقعات الاتجاهات])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-dfcda414786fc03a49e210f0fb59a4f5.webp(
توكنات الرهن السائل (LST) تعزز نمو TVL في سلاسل الكتل الجديدة
على الرغم من أن الإيداع السائل ليس مفهومًا جديدًا، إلا أنه بعد ترقية إيثريوم في شنغهاي، بدأت LST تحظى باهتمام واسع. حاليًا، أصبح مشروع LST معين هو البروتوكول الأكثر ارتفاعًا في TVL في التمويل اللامركزي. يتم تكرار هذه الاتجاهات أيضًا على سلاسل الكتل الأخرى، حيث تشغل مشروعان LST في سلسلة كتل معروفة المركزين الأولين في TVL للنظام الإيكولوجي. كما بدأت سلاسل الكتل الأخرى في الاستفادة من LST لتعزيز تطوير النظام الإيكولوجي وزيادة TVL.
منصة تداول العقود الآجلة اللامركزية (Perp DEX) أو الفرص الجديدة
على الرغم من وجود بعض مشاريع Perp DEX الناجحة، إلا أن الحلول الحالية لا تزال تعاني من قيودها الخاصة. تُظهر بعض المشاريع الناشئة ميزات جذابة، مثل تقديم برك سيولة ذات عوائد مرتفعة، أو حلول تداول أكثر كفاءة في استخدام الأموال. قد تظهر مشاريع جديدة أكثر تنافسية في هذا المجال.
الأصول الواقعية (RWA) موجودة في جدل ولكن لا تزال تحت الأنظار
توجد بعض الجدل حول مشاريع RWA، لكنها لا تزال تجذب الكثير من الانتباه. في الوقت الحالي، يبدو أن السندات الحكومية الأمريكية هي الاتجاه الوحيد الذي يمكن تطبيقه على نطاق واسع في RWA. ومع ذلك، مع إمكانية تخفيض أسعار الفائدة في الولايات المتحدة ودخول سوق التشفير في سوق صاعدة، قد تنخفض جاذبية منتجات RWA. ومع ذلك، لا يزال رواد الأعمال يستكشفون هذا المجال بنشاط، وقد يجلبون المؤسسات المالية التقليدية كشركاء، مما يفتح آفاق جديدة لتطوير RWA.
![التمويل اللامركزي الإيكولوجي 2024 قبل التوجه: الاتجاهات الرئيسية في الصناعة وتوقعات الاتجاهات])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b0b77a5d5c7e3ff41aa8960c4859d79c.webp(